Акции с выплатой дивидендов список

Акции с выплатой дивидендов список

Дивидендный сезон в самом разгаре. Большинство крупных компаний уже выплатили дивиденды за 2018 год. Российский фондовый рынок предлагает самую высокую дивидендную доходность в мире – более 7%. Рост индекса РТС с начала года на 30% (одна из лучших динамик в мире) – следствие ожидаемого роста дивидендов.

По сравнению с предыдущим годом выплаты существенно выросли. Например, Сбербанк увеличил размер дивиденда с 12 рублей на акцию до 16 рублей. Газпром заплатит 16.61 рубля на акцию по сравнению с 8.04 рубля годом ранее. На 15-20% выросли за год дивиденды металлургических компаний. Многие крупные компании уже заплатили дивиденды, однако на этом дивидендная история российского рынка не заканчивается. Компании продолжат платить квартальные и годовые дивиденды, и у большинства из них рост дивидендных выплат продолжится за счет увеличения чистой прибыли и коэффициента выплат.

Аналитиков часто спрашивают, как должен выглядеть долгосрочный дивидендный портфель российских акций. Такой портфель приобретает все большую актуальность в свете снижения процентных ставок и доходностей в других инструментах. Вопрос непростой, потому что сейчас около 50 российских компаний платят дивиденды с доходностью выше 6%, из них около 30 – крупные компании, и выбрать наиболее привлекательные истории непросто.

Среди наших фаворитов топ-10 компаний с разной степенью ликвидности и риска, что позволяет сделать портфель хорошо диверсифицированным по отраслям. Все компании нравятся фундаментально. Средняя дивидендная доходность такого портфеля составляет около 10-11%. Его имеет смысл фиксировать на 3 года. Мы исходим из предположения равных весов акций в портфеле.

Сбербанк, прив. В ближайшие годы дивиденды Сбербанка продолжат повышаться. За 2019 год мы ждем дивиденды 20-22 руб. Доходность по привилегированным акциям выше, чем по обычным – 10%, поэтому мы включаем их в портфель. Выплата производится раз в год в июне.

Газпром. Кратный рост дивидендов Газпрома до 16.61 руб. на акцию за 2018 год стал главным позитивным событием российского рынка в этом году. И хотя акции компании сильно выросли с начала года на этом событии, дивидендная история компании только начинается. Акции Газпрома все еще торгуются с дивидендом за 2018 год. Отсечка состоится 17 июля. Дивидендная доходность составит 6.6% — уже ниже среднего, но дивиденд в последующие годы будет расти, как и у Сбербанка.

Татнефть, прив./Сургутнефтегаз, прив. В нефтяном секторе у нас есть дилемма, кого включать в портфель. Решение зависит от склонности клиента к риску. Выбираем между привилегированными акциями Татнефти и Сургутнефтегаза. Татнефть дает доходность в среднем 10%, дивиденды платятся три раза в год. Долгосрочные дивиденды предсказуемы. Акции Сургутнефтегаза более рискованные, на наш взгляд, их стоит покупать на горизонт 3 года. Его дивиденды волатильны и сложно предсказуемы, так как зависят от курса рубля на конец года. За 2018 год дивиденд составит 7.62 руб. (17,5% дивидендной доходности). Акция торгуется с дивидендом до середины июля. За 2019 год дивиденды будут зависеть от курса рубля на конец года и могут быть минимальными в условиях дальнейшего укрепления рубля. На третий год при стабильном курсе дивиденд составит около 3.5 руб. на акцию без учета валютной переоценки. В итоге за три года кумулятивно дивиденд может составить 11-12 рублей, что дает среднюю годовую доходность 8-8.5%. При этом вероятный сценарий ослабления рубля за этот период может увеличить доходность до 10% и более.

КОНСУЛЬТАЦИЯ ЮРИСТА


УЗНАЙТЕ, КАК РЕШИТЬ ИМЕННО ВАШУ ПРОБЛЕМУ — ПОЗВОНИТЕ ПРЯМО СЕЙЧАС

8 800 350 84 37

Норильский никель. Одна из лучших дивидендных историй в российской цветной металлургии с дивидендной доходностью 12%. Цены на палладий остаются на своих максимумах, что позитивно для денежного потока компании. Один из ключевых акционеров (Русал) заинтересован в максимизации дивидендов.

НЛМК/Северсталь. Сложно выбрать фаворита в черной металлургии, так как все компании платят щедрые дивиденды – 100% своего свободного денежного потока, что дает более 10% дивидендной доходности. Дивиденды платятся раз в квартал. Столь высокая дивидендная доходность объясняется ожиданиями, что рано или поздно цены на сталь снизятся, что соответственно скажется на дивидендах. Однако пока конъюнктура остается благоприятной, и в дивидендном портфеле акции металлургов должны быть. Выбирать стоит между Северсталью и НЛМК. Акции Северстали стоят несколько дешевле, а НЛМК более дорогая, но ее акции в последнее время довольно сильно упали после продажи небольшого пакета акций г-ном Лисиным и теперь выглядят привлекательно.

Московская биржа. Классическая дивидендная история. Компания платит около 90% чистой прибыль на дивиденды. Бизнес компании высоко маржинальный, и динамика ее прибыли мало зависит от экономических циклов, кризисов и прочих внешних факторов.

МТС. Стабильные и предсказуемые дивиденды минимум 28 руб. на акцию, выплачиваются 2 раза в год. Есть вероятность, что фактические дивиденды будут выше. Текущая доходность составляет 10.4%. Альтернатива МТС – GDR VEON. В настоящий момент ее дивидендная доходность чуть ниже 9%, но в ближайшие годы есть вероятность более быстрого роста дивиденда и доходности.

Globaltrans. Крупный ж/д оператор с низкой долговой нагрузкой. Весь свободный денежный поток направляется на дивиденды, которые платятся 2 раза в год. Текущая дивидендная доходность составляет 15%, что крайне высоко. В последующие годы есть вероятность снижения дивидендов в случае падения тарифов перевозчиков. Мы думаем, что они могут снизиться до 8-10%. GDR компании обращаются на Лондонской бирже.

Unipro. Лучшая доходность в секторе энергетики – 12%, дивиденды платятся 2 раза в год. Есть умеренный риск – суд с Русалом по поводу расторжения Договора на поставку мощности (ДПМ) 3-его энергоблока Березовской ГРЭС. Вероятность победы Русала относительно низка, но все же она есть. В этом случае дивиденд может сильно уменьшиться, и акции упадут. Суды будут длиться до конца года. Кто не хочет принимать этот риск, может купить акции девелопера ЛСР, который стабильно платит не менее 78 рублей на акцию раз в год. Дивидендная доходность чуть меньше – 9.5%.

Детский мир. Дивидендная доходность около 11-12%. Акции малоликвидные, но они никак не участвовали в последнем ралли акций, что сохраняет у них больший потенциал роста. Компания успешно растет, есть вероятность повышения дивидендов.

Как долго сохранится столь высокая дивидендная доходность российских акций? Есть три варианта развития событий. Первый вариант предполагает, что дивидендная доходность будет снижаться по мере роста стоимости акций. Снижение доходностей по другим инструментам, таким как, например, депозиты, будет усиливать этот тренд.

Второй вариант предполагает рост инвестиционной активности компаний. Они могут предпочесть уменьшить дивиденды в пользу инвестиций для ускорения своего роста. Это тот вариант, который очень хочет видеть правительство, но он пока буксует. Оба варианта хороши для акционеров и должны привести к росту акций компаний.

Читайте так же:  Если трое детей какой налоговый вычет применять

Есть, правда, и третий вариант, когда экономическая ситуация в стране резко ухудшается, доходы компаний падают, и они вынуждены сокращать дивиденды. Принимая во внимание цикличность экономики об этом варианте нельзя забывать, но пока фундаментальных причин для этого мы не видим.

Акции с выплатой дивидендов список

Дивиденды — часть прибыли компании, которую может получить владелец акции. Чем больше бумаг у инвестора, тем большую долю прибыли компания отдаст своему акционеру.

Как узнать размер дивидендов

Компании публикуют новости о дивидендах и финансовых результатах на своих корпоративных сайтах в специальном разделе для акционеров и инвесторов. В нем можно узнать о том, как рассчитывается размер дивиденда, периодичность выплат и дивидендную историю. Информацию о российских компаниях также можно найти на сайтах специализированных агентств, например на портале e-disclosure.ru или на сайте биржи.

Размер дивидендов и дату закрытия реестра рекомендует совет директоров компании или наблюдательный совет, а окончательное решение о выплате дивидендов утверждает общее собрание акционеров. На этом собрании владельцы акций не могут повысить размер дивидендных выплат, но могут поддержать рекомендации совета директоров или наблюдательного совета (это происходит чаще всего), уменьшить выплаты или отказаться от них совсем.

Как получить дивиденды частному инвестору

Для получения дивидендов инвестору нужно открыть и пополнить брокерский счет, а потом купить акции не менее чем за два рабочих дня до составления списка акционеров, имеющих право на получение дивидендов. Это связано с тем, что акции на Московской и Санкт-Петербургской биржах торгуются в режиме T+2, то есть покупатель становится обладателем бумаг через два рабочих дня после сделки.

Больше ничего особенного делать не нужно — после вычета налога брокер переведет дивиденды на брокерский счет, индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) или банковский счет инвестора. Это произойдет максимум через 25 рабочих дней после даты закрытия реестра на получение дивидендов.

Кто и как платит?

В индекс, например, входят производитель газированных напитков Coca-Cola и производитель лекарств и потребительских товаров Johnson & Johnson, которые повышают дивиденды 56 лет подряд. Сеть гипермаркетов Target увеличивает дивиденды 51 год подряд, биофармацевтическая компания AbbVie поднимает дивиденды 46 лет, телекоммуникационный гигант AT&T — 35 лет, а нефтяная компания Chevron — 31 год подряд.

S&P исключает компании из индекса «дивидендных аристократов», если им не удается увеличить выплаты дивидендов по сравнению с предыдущим годом или они по каким-то причинам покидают индекс S&P 500. Агентство пересматривает состав индекса ежегодно в январе. Ребалансировку долей акций в индексе S&P 500 Dividend Aristocrats компания делает в конце января, апреля, июля и октября.

Среди российских компаний размер дивидендов на акцию в течение последних 20 лет увеличивает компания ЛУКОЙЛ.

Не все компании платят дивиденды. Также в дивидендной политике многих эмитентов зафиксированы условия, при которых можно ничего не выплачивать. Например, компания может отказаться от выплат, если вместо прибыли получит убыток.

РБК Quote определила 15 российских акций, которые принесли наибольшую дивидендную доходность в 2019 году:

Дивидендная доходность рассчитана как процентное отношение суммы дивидендов, выплаченных в течение года на одну акцию, к цене акции на начало 2019 года.

Что такое дивидендный гэп и как на нем заработать

После составления списка акционеров, имеющих право получить дивиденды, котировки акций чаще всего падают. Обычно это снижение сопоставимо с размером дивидендов. Такое падение цены называют дивидендным гэпом.

Самые распространенные инвестиционные стратегии, связанные с дивидендами:

  • инвестор может купить бумаги после объявления рекомендаций совета директоров о размерах дивидендов и продать акции после закрытия реестра, несмотря на падение цены. По подсчетам РБК Quote, такая стратегия чаще всего оказывается наиболее прибыльной;
  • акции можно купить строго за два рабочих дня до закрытия реестра и продать сразу после составления списка акционеров. В этой стратегии ставка делается на то, что гэп все же окажется меньше, чем размер дивидендов;
  • можно купить акции сразу после объявления рекомендаций совета директоров по объему дивидендов, а потом не спешить с продажей и дождаться закрытия дивидендного гэпа;
  • можно отказаться от дивидендов и купить акции сразу «на дне», воспользовавшись падением цен после составления списка на получение дивидендов в расчете на то, что котировки быстро вернутся к уровню отсечки.

Купить акции американских дивидендных аристократов или надежных российских компаний можно прямо сейчас на РБК Quote. Проект реализован совместно с банком ВТБ.

Условная стоимость компании, акции которой обращаются на бирже. Капитализация равна цене акций, умноженной на их количество. Часто используется для оценки эффективности инвестиций в ценные бумаги. Лицо, выпускающее ценные бумаги (акции, облигации и др.). Эмитентами могут быть компании, госорганы и даже люди — например британский музыкант Дэвид Боуи выпускал собственные облигации От англ. gap – разрыв, брешь. Резкое изменение котировок, при котором с начала торгов цена выходит за пределы диапазона предыдущей торговой сессии. Часто встречается дивидендный гэп – падение котировок в тот день, когда покупатель ценной бумаги уже не будет включен в списки акционеров, имеющих право на получения дивидендов

Дивидендные акции российских компаний.

Вложив определенную сумму в ценные бумаги каждый, инвестор желает получить максимальную отдачу. Но не всегда можно угадать, какая из множества компаний покажет хороший рост, в особенности на длительной дистанции даже с учетом диверсификации, будет обидно за упущенное время.

Другое дело это инвестиции в дивидендные акции. Для тех, кто не в курсе, дивиденды – это часть прибыли компании, которой она делиться со своими инвесторами. Некоторые из таких компаний платят довольно щедрые дивиденды, вознаграждая своих инвесторов за проявленное терпение.

К тому же, для многих важно получать гарантированный и стабильный доход уже в ближайшие месяцы в виде денежного потока из дивидендов, пусть и не большого. А если еще и реинвестировать полученные дивиденды, то с течением времени получается отличный эффект сложного процента, когда ваш капитал приумножается значительно.

При инвестировании на длительное время в дивидендные акции, такой способ дает доходность выше рынка.

Сегодня мы рассмотрим российские компании, которые платят дивиденды, и чем чаще они это делают, тем лучше для нас. Основная масса компаний платит дивиденды 1-2 раза в год, но в нашем списке есть и такие которые платят 4 раза в год т.е. раз в квартал.

Список российских компаний, выплачивающих дивиденды раз в год.

Название компании Тикер на бирже Количество выплат в год Текущая дивидендная доходность %
МРСК Волги MRKV 1 раз 14,75
Банк ВТБ VTBR 1 раз 2,4
Газпром GAZP 1 раз 6,48
РусГидро HYDR 1 раз 6,62
Сафмар SFIN 1 раз 2,71
Мечел MTLR_p 1 раз 20,23
Нижнекамскнефтехим NKNC 1 раз 19,76
Сбербанк SBER 1 раз 6,27
М.видео MVID 1 раз 6,43
Группа Компаний ПИК PIKK 1 раз 5,6
Московская биржа MOEX 1 раз 7,15
Энел Россия ENRU 1 раз 15,22
Интер РАО ЕЭС IRAO 1 раз 3,4
Распадская RASP 1 раз 2,33
Московский кредитный банк CBOM 1 раз 1,87
Пермская энергосбытовая компания PMSB 1 раз 11,38
ФСК ЕЭС ОАО FEES 1 раз 6,15
Аэрофлот AFLT 1 раз 2,6
МРСК Центра и Приволжья MRKP 1 раз 16,85
ТМК TRMK 1 раз 4,34
Читайте так же:  Источник возмещения ндс

M.Видео

После того, как в 2017 году М.Видео была выкуплена группой Сафмар под управлением братьев Гуцериевых, компания перестала платить дивиденды. Сафмар приобрел также сеть Эльдорадо и проект Маркетплейс, намереваясь объединить активы сетей, при этом сохраняя их бренды и развивая их по отдельности (правда, М.Видео, скорее всего, будет переименовано в «Сафмар Ритейл»).

Сейчас М.Видео находится в процессе реорганизации, так что закономерно, что дивиденды не платятся. Однако компания действительно развивается и получает прибыль, что видно из отчетов. Кроме того, М.Видео сделает ставку на развитие онлайн-бизнеса, закрытие неэффективных больших гипермаркетов и открытие новых LFL-магазинов. Всё это должно привести к созданию новой конкурентоспособной сети.

Менеджмент М.Видео заявлял, что уже по итогам 2020 года возможны выплаты первых дивидендов – причем сразу с коэффициентом 60% от прибыли. По расчетам БКС, это может быть примерно 45 рублей на акцию, что при нынешней цене акции в 427 рублей дает доходность в 10,53%.

Яндекс

Крупнейшая российская технологическая компания, подобно своим «коллегам» – Mail.ru и Google – никогда не платила дивиденды. И, походу, не собирается – по крайней мере, никаких заявлений от руководства не поступало.

Яндекс – это классическая акция роста на российском рынке. Бизнес компании ощутимо растет, при том что по сути это технологический гигант, которые обычно неповоротливы и тяжеловесны. По сути Яндекс – это такой большой стартап, которому есть куда расти.

Так, Яндекс приносит 28% на собственные капитал (ROE), т.е. окупается за неполных 4 года. Это серьезный драйвер роста. Положительная динамика сервисов только подстегивает рост котировок. Например, Яндекс.Такси по итогам 2018 года наконец-то начал себя окупать и даже приносить небольшую прибыль – в целом выручка сервиса увеличилась на 293%.

Также у Яндекса нет серьезных реальных конкурентов на российском медиапространстве. Это позволяет ему масштабироваться практически без ограничений.

Не исключено, что когда-нибудь в будущем Яндекс всё же начнет платить дивиденды, когда выйдет из стадии роста и станет классической стоимостной компанией (как нынешний МТС). Или начнет крупную программу buyback’а, как сделал в свое время Microsoft.

Рейтинг доходности: топ-10 компаний, последние 5 лет плативших дивиденды

Доходность от инвестиций за 5 лет с учётом роста стоимости бумаг

Акции с выплатой дивидендов список

Аналитики «БКС Экспресс» назвали привилегированные акции «Сургутнефтегаза» самым выгодным вложением на фондовом рынке в 2019 году. Эксперты сравнили наиболее ликвидные акции на российском рынке с точки зрения дивидендной доходности. Оказалось, что бумаги «Сургутнефтегаза» способны принести инвестору 18% доходности в течение года.

Вдобавок к этому привилегированные акции компании можно использовать в качестве инструмента для страхования валютных рисков, считают в «БКС Экспресс». «Из-за высокой зависимости дивиденда от валютного курса дивидендная доходность компании является нестабильной. Поэтому мы [бы] ограничили ее долю в портфеле [на уровне] 7,5%», — предупредили аналитики БКС.

Второе место в рейтинге голубых фишек заняли привилегированные акции «Башнефти». В БКС назвали эти бумаги стабильными и высокодоходными. Дивидендная политика компании устанавливает минимальный коэффициент выплат на уровне 25% от чистой прибыли по МСФО. Компания уже опубликовала финансовые результаты за 12 месяцев 2018 года. Годовая прибыль составила ₽98,4 млрд, что, по оценкам БКС, соответствует выплатам в ₽250 на одну акцию.

В пятерку лидеров также вошли строители жилья ЛСР, нефтяники «Татнефть» и алмазодобытчики АЛРОСА.

По мнению аналитиков БКС, покупка акций из списка дивидендных бумаг поможет инвесторам защититься от внезапных падений рынка. «Статистически подобные портфели являются наиболее надежным инструментом на рынке акций во время просадок, поскольку привлекательная доходность не дает бумагам сильно упасть», — отметили авторы рейтинга.

Российский рынок акций занимает лидирующие позиции по уровню дивидендной доходности, утверждает БКС. У бумаг, входящих в индекс Московской биржи, в 2018 году она составила около 5,5%, заметили аналитики. «Если говорить про консенсус-прогноз на 2019 год, по российскому рынку ожидаемая доходность составляет 7,2%, что более чем в два раза превышает дивидендную доходность по индексу развивающихся рынков MSCI EM — 3,1%», — посчитали эксперты.

Авторы рейтинга не включили в свой перечень лидеров дивидендной доходности прошлого года — ценные бумаги ЧТПЗ и «Казаньоргсинтеза». «Не стоит забывать, что бывают случаи, когда не стоит полагаться только на высокие дивиденды. Они не всегда являются хорошим знаком, а чаще всего несут риски, связанные с падением дивидендов в следующих периодах или другими проблемами у компании», — предупредили в БКС.

Экономический термин, обозначающий способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной. Ликвидный — обращаемый в деньги. Акции наиболее крупных, ликвидных и надежных компаний со стабильными показателями доходности, а также сами эти компании. Сам термин «голубая фишка» пришел на фондовый рынок из казино — фишки этого цвета обладают наибольшей стоимостью в игре. Обычно голубые фишки являются индикаторами всего рынка

Российские компании, которые не платят дивиденды, но которые интересны для покупки

Инвестпривет, друзья! Нередко российские акции покупаются из-за высоких дивидендов. Одна из основных стратегий инвестирования как раз-таки дивидендная: она подразумевает покупку дешевых акций с большой дивидендной доходностью. Но некоторые компании принципиально не платят дивиденды – и несмотря на это они интересны инвесторам. Почему и какие именно это акции – давайте разбираться.

Планируют перейти на промежуточные дивиденды

После продажи своего американского подразделения IPSCO за $1,2 млрд компания ТМК планирует объявить о новой дивидендной политике и начать осуществлять ежеквартальные выплаты. В этом году уже предприняла «пробную» выплату – по итогам 1 квартала выплатит 2,55 рублей на акцию, что соответствует доходности 4,1%. Реестр закрывается 18 июля.

Сбербанк

На последнем ГОСА Герман Греф заявил о намерении перейти на выплату полугодовых или поквартальных дивидендов. Учитывая, что Греф целенаправленно ведет Сбербанк к формату европейского маркетплейса, то его слова можно воспринимать всерьез. Других официальных заявлений относительно дивидендной политики пока не было озвучено.

Россети

Долгое время Россети вообще не платили дивидендов из убытков по РСБУ. И только с 2016 года восстановлена выплата годовых дивидендов. В 2019 году внезапно решили выплатить промежуточные дивиденды за 1 квартал 2019 года. Аналитики отмечают, что компания может перейти на выплату ежеквартальных выплат, поскольку для цикличных компаний это удобно.

TCS Group

В 2019 году банковская группа Олега Тинькова столкнулась с необходимостью увеличить капитал компании на 300 млн долларов. Причина – соблюдение требований Базеля 3 к капиталу банка. Если говорить упрощенно, то группе Тинькофф нужно иметь запас ликвидности (кубышку) под ее кредитный портфель. TCS активно выдает кредитки и займы наличными, но для обеспечения нужны деньги. Вот и приходится докапитализировать банк. По словам главы банка Оливера Хьюза, в ближайший год ожидает прирост кредитного портфеля на 30%.

Читайте так же:  Проверка предписаний налоговой

300 млн долларов планируется выручить в ходе SPO (дополнительной эмиссии акций) и направления в резерв собственных средств. Естественно, выплату дивидендов временно решили заморозить.

Однако TCS является быстрорастущим бизнесом. Он обеспечивает ROI на 60-80% в год. Так что котировки должны расти и без дополнительного драйвера в виде дивидендов.

Кроме того, когда Тинькофф возобновит выплаты, дивиденды будут значительно крупнее, чем сейчас. По итогам 2019 года компания планирует заработать 35 млрд рублей, а по итогам 2020 – уже около 50. Часть из этого непременно достанется инвесторам.

Русал

Компания Дерипаски в 2018 году попала под жесткие санкции. В итоге инвесторы согласились с рекомендацией Совета директоров не выплачивать дивиденды по итогам 2018 года. По итогам 2019 года дивидендов, скорее всего, тоже не дождемся.

Темпы прироста производства алюминия в компании снизились до абсолютного нуля. Не добавляет уверенности и жесткий демпинг цен на алюминий из-за торговых войн. В результате инвесторы не ждут чудес (и дивидендов) от компании. Потому котировки и падают.

Но компания в целом интересна для покупки, и вот почему. С самим производством ничего не случилось – заводы стоят на месте, алюминий производится, покупатели не меняются. Как только рыночная конъюнктура изменится – читай, цены вернутся на прежний уровень – цена акций Русала откликнется на них.

Сейчас же по мультипликаторам Русал является едва ли не самой недооцененной компанией среди «сырьевиков». Так что, если вы готовы ждать, то можно прикупить немного дешевых акций. Но учтите, что в перспективе котировки могут еще упасть.

Лента

Один из главных ритейлеров страны никогда не платил дивиденды. До недавнего времени «Лента» считалась развивающимся бизнесом и показывала двузначный прирост выручки: например, в 2017 году она (выручка) выросла на 76%.

Однако в 2018 году у сети начались проблемы по целому ряду причин:

  • снизилась покупательская способность населения;
  • выросла конкуренция;
  • подорожала аренда и коммунальные услуги.
Видео (кликните для воспроизведения).

«Лента» всегда строила огромные гипермаркеты, которые в условиях сжимающегося рынка оказались намного менее рентабельные, чем магазины в формате «у дома». В результате котировки ритейлера упали на 40% с момента IPO. И падают до сих пор.

В 2019 году контроль над «Лентой» получила Севергрупп Алексея Мордашова – его доля с учетом выкупленных у миноритариев акций составила порядка 78,7%. Возможно, это оживит котировки – ведь миллиардер проявил интерес к «Ленте» не просто так.

Что еще нужно отметить. «Лента», видя нерентабельность гигантских гипермаркетов, начала процесс их сворачивания и переориентировалась на создание магазинов «у дома», каковых дофига у конкурентов – «Магнита» и «Пятерочки». Это позволило стабилизировать прибыль и избежать чрезмерных расходов.

Драйверами роста котировок в будущем могут стать:

  • восстановление покупательской способности населения (это самый главный драйвер);
  • сокращение капитальных затрат и сопутствующих расходов;
  • стабилизация мультипликаторов – сейчас «Лента» переоценена по сравнению с конкурентами.

Еще одной причиной роста может стать начало выплаты дивидендов. Свободный денежный поток и прибыль у компании есть, но до сих пор все деньги уходили в рост. Возможно, переход в стадию зрелости и новое руководство приведут к тому, что «Лента» начнет платить дивиденды уже в 2020-2021 годах.

Список российских компаний, выплачивающих дивиденды 4 раза в год.

ФосАгро PHOR 4 раза 9,27
Химпром HIMC 4 раза 36,05
Татнефть TATN 4 раза 12,47
ГМК Норильский никель GMKN 4 раза 9,69
Северсталь CHMF 4 раза 12,87
Новолипецкий MK NLMK 4 раза 13,94

Как мы видим, чаще всего дивиденды выплачивают компании из металлургической отрасли. Дела у этих компаний за последний несколько лет идут довольно хорошо, этому способствует загрузка производств заказами на несколько лет вперед не только на внешних рынках, но и на внутреннем. Конечно, спрос на сталь со временем может упасть, и поэтому вкладывать значительную сумму только лишь в эти компании не стоит, ровно так же, как и в компании, которые платят дивиденды, кратно превышающие среднерыночные. К таким компаниям относятся Нижнекамскнефтехим или МРСК Центра и Приволжья.

Лучше получать дивиденды от надежных и стабильных компаний, не зависящих от геополитических факторов, таких как Сбербанк или Московская биржа. Да дивиденды не такие большие, но это компенсируется высокой безопасностью вложений.

Если у вас возникли вопросы, или вам потребуется помощь в составлении инвестиционного портфеля, будем рады всем помочь! Узнать подробнее!

20 акций на петербургской бирже с дивидендами в долларах

Зарубежные компании платят дивиденды в иностранной валюте. Иногда их размер превышает доходность валютных вкладов. Мы попросили брокеров подобрать акции, обращающиеся на Санкт-Петербургской бирже, которые последние пять лет приносили высокие долларовые дивиденды.

По словам эксперта по фондовому рынку «БКС Брокер» Альберта Короева, доходность облигаций на мировых рынках продолжает падать: низкие ставки, удерживаемые центральными банками, привели к тому, что с отрицательной доходностью в мире торгуются облигации уже на $16 триллионов. На этом фоне инвесторы вновь обращают внимание на дивидендные истории.

Эксперт приводит в пример акции компании McDonald’s, которая платит ежеквартальные дивиденды в размере $1,16 на акцию, что соответствует доходности в 2,48% годовых. Допустим, инвестор купил акции McDonald’s пять лет назад по цене $95,91. Квартальный дивиденд тогда составлял 81 цент, доходность — 3,38%. При реинвестировании дивидендов доходность по акциям составила бы 4,84% годовых.

Короев предлагает обращать внимание на акции дивидендных аристократов, входящих в индекс S&P 500. Эти компании непрерывно выплачивают дивиденды на протяжении последних 25 лет. Эксперт сделал подборку компаний, входящих в этот индекс, которые доступны российским инвесторам на Санкт-Петербургской бирже.

Кузбасская топливная компания

КТК не платит дивиденды с 2016 года. Причина – активная реализация инвестиционной программы. Ну и снижение цен на уголь, которое не дает компании достигать целевых показателей прибыли.

Кроме того, в 2018 году у компании произошли перестановки в менеджменте. Полностью продал свою долю в 50,001% и вышел из бизнеса главка КТК Игорь Прокудин и его заместитель, председатель совета директоров Вадим Данилов (ему принадлежало 16,78%).

Теперь компания поделена между 4 миноритарным владельцами, которым принадлежит от 19% до 27% акций. В условиях трансформации речи о выплате дивидендов пока не идет.

Летом 2019 года цены на уголь существенно выросли, так что по итогам 2019 года можно ожидать роста прибыли. К тому же к 2020 году процесс трансформации и деления территории наверняка завершится. Следовательно, можно рассчитывать на дивиденды и рост котировок.

Список российских компаний, выплачивающих дивиденды 2 раза в год.

МТС MTSS 2 раза 9,98
ВСМПО-АВИСМА VSMO 2 раза 8,62
Юнипро UPRO 2 раза 7,9
Магнит MGNT 2 раза 9,17
ЛУКОЙЛ LKOH 2 раза 5,62
Ростелеком RTKM 2 раза 6,34
Роснефть ROSN 2 раза 5,84
Детский мир DSKY 2 раза 9,51
Полюс PLZL 2 раза 4,21
АК АЛРОСА ALRS 2 раза 9,11
НОВАТЭК NVTK 2 раза 2,46
Новороссийский МТП NMTP 2 раза 13,78
Полиметалл POLY 2 раза 3,51
Читайте так же:  Ставки земельного налога сельских поселений

Русснефть

Еще одна компания Михаила Гуцериева в нашем списке, один из крупнейший добытчиков нефти. В последнее время Русснефть активно наращивает добычу, инвестирует в различные инфраструктурные проекты и разрабатывает новые месторождения. Это сказывается на росте финансовых показателей, которые пока в целом отстают от показателей конкурентов. Но это и неудивительно – Русснефть относительно молода, и ей приходится изрядно потолкаться локтями, чтобы завоевать себе достойное место среди Лукойла, Роснефти и Газпрома.

Поэтому одна из целей менеджмента компании – снижение чистого долга и улучшение финансовых показателей. Как только мультипликаторы покажут приемлемые показатели, акции станут интересны для покупки.

Кроме того, как только коэффициент Debt / EBITDA снизится ниже 1, Русснефть начнет платить дивиденды по обыкновенным акциям. Правда, достичь этого показателя удастся примерно к 2022 году. Так что пока Русснефть – это в большей степени акция роста, чем недооцененка и ни разу не дивидендная история.

Заключение

Я не призываю вас покупать обозначенные акции. Просто присмотритесь к ним – возможно, что-то захочется включить в свой инвестиционный портфель на будущее. Или при наступлении определенных событий – например, старте выплате дивидендов. Цель материала – показать, что российские акции (да и любые другие) могут быть интересны сами по себе, даже без дивидендов. Ведь смотреть нужно не на доходность бумаги, ни на ее график, а на бизнес – его показатели и перспективность. Акции – это в первую очередь компании, ее менеджмент, ее цели и задачи – и только потом котировки, уровни поддержки и прочее. Зрите в корень, удачи, и да пребудут с вами деньги!

Какие российские компании стабильно платят промежуточные дивиденды

Инвестпривет, друзья! Большинство российских компаний платят дивиденды раз в год. Из-за этого некоторые акции целый год держать неинтересно, особенно, если вы купили их чисто ради дивидендов. Но в то же время часть компаний делится с акционерами прибылью раз в полгода или даже раз в квартал, как принято на западном фондовом рынке. В обзоре ниже – компании, которые стабильно выплачивают ежемесячные дивиденды – квартальные или полугодовые.

Список российских компаний, выплачивающих дивиденды 3 раза в год.

Акрон AKRN 3 раза 2,82
ММК ОАО MAGN 3 раза 12,28

Компании, выплачивающие дивиденды дважды в год

Но всё-таки на российском фондовом рынке больше компаний, выплачивающих промежуточные дивиденды только один раз – по итогам полугода или 9 месяцев, нежели «ежеквартальников». Но все они привлекательны для инвесторов.

Акрон

Химическая компания, производящая множество удобрений и сопутствующих материалов. Акрон показывает хорошие финансовые успехи и наращивает дивиденды. Сейчас компания прошла пик инвестирования, и может направлять на выплаты больше денег.

Согласно своей дивидендной политике, на отчисления направляет не менее 30% от чистой прибыли по МСФО. Пока выплаты осуществляются дважды в год, но периодически вспыхивают разговоры о переходе на поквартальные выплаты. Менеджмент Акрона пока никаких заявлений по смене программы не заявлял.

Правда, периодически Акрон выплачивает нераспределенную прибыль, так что можно получить дивиденды и 3 раза в год.

ВСМПО-АВИСМА

Компания – крупнейший в мире производитель титана. Она производит по-настоящему редкие изделия из этого прочнейшего металла. Например, детали для самолетов, которые закупают Boing, Роллс-Ройс, Airbus и Tesla, трубы для атомной промышленности, слитки, биллеты, слябы, поковки, профили для мировой авиакосмической индустрии. Крутая компания, короче.

Акции ее стоят достаточно дорого – например, на момент написания статьи они котировались по 16 800 рублей за штуку. Но и дивиденды тоже крупные – доходность порядка 9-10% с одной выплаты. ВСМПО-АВИСМА платит их стабильно дважды в год.

Газпром нефть

Компания является дочерней компанией Газпрома. Как видно из названия, занимается нефтью. Она не только добывает черное золото, но и перерабатывает его и продает готовые изделия, в том числе бензин, солярку и пластмассу.

Газпром нефть стабильно платит дивиденды, значительная часть которых уходит в материнскую компанию. В последний год компания увеличила размер выплат и будет стремиться продолжать их наращивать.

Лукойл

Одна из любых на Западе российских голубых фишек. Прекрасно чувствует себя при высоких ценах на нефть, да и не при высоких, как оказалось, тоже. Несмотря на высокую стоимость акции на графике, по мультипликаторам Лукойл всё еще недооценен.

Компания стабильно платит дивиденды два раз в год, индексируя их минимум на размер инфляции. Такая дивидендная политика делает акции Лукойла выгодными в плане покупки – несмотря на текущую небольшую дивдоходность из-за индексации прибыль выходит хорошая.

Роснефть

Интереснейшая нефтяная компания России, одна из самых крупных. Обладает не менее интересной дивидендной истории. Как и Лукойл, стремится наращивать размер выплат. И если смотреть на таблицу доходности, то видно, что это у нее хорошо получается.

Новатэк

Компания занимается добычей и продажей сжиженного газа. Почти как Газпром, только калибром чуть поменьше. Среди частных компаний – крупнейшая (Газпром, напомню, государственная компания).

Дивиденды стабильно платит два раза в год. Как часы.

Распадская

Распадская в последнее время переживала не самые лучшие времена, но, похоже, все трудности в прошлом. Котировки упорно ползут вверх, уголь добывается, кокс коксится. В начале 2019 года принята новая дивидендная политика, в соответствии с которой дивиденды будут платится. Да, впервые с 2011 года. Да, теперь 2 раза в год – по итогам полугодия и всего финансового года.

Минимальный размер дивидендов – 25 млн долларов за выплату (т.е. 50 млн долларов в год).

По прогнозам, ближайшая выплата состоится в ноябре 2019 года, акционеры получат по 4,27 рублей на акцию.

Магнит

Ритейлер чувствует себя не очень хорошо, и это чувствуется даже по дивидендам. Мало того, что их размер несколько сократился (ранее планировалось выплачивать 60-70% чистой прибыли, теперь только 50%), так еще компания сократила количество выплат – с 4 в год до 2.

Однако в 2019 году Магнит всех удивил – и заплатил больше, чем ожидали инвесторы. Так что акция вновь может стать интересным дивитикером.

Алроса

Главный добыватель алмазов вся Руси делится с акционерами прибылью дважды в год с 2018 года. Учитывая, что котировки компании снижаются, дивидендная доходность растет.

Норникель

С Норникелем ситуация интересная. Один из владельцев – Потанин – не хочет платить дивиденды, а планирует направить деньги на инвестиции. Дерипаска – второй крупный акционер – хочет получить чистый кэш. Временно интересы двух владельцев совпадают – Потанин решил тратить дивиденды на увеличение своей доли в компании, а Дерипаска закрывает с их помощью долги Русала.

Но как будет дальше – никто не знает. Ну а компания пока продолжает платить дивиденды два раза в год и увеличивать их.

Мосбиржа

С 2017 года Московская биржа перешла на выплату полугодовых дивидендов. Правда, в 2018 году что-то не срослось, и выплата была только одна. Но в этом году Мосбиржа исправилась. 14 мая выплатила дивиденды за 2 полугодие 2018 года, а 20 ноября будет выплата за 1 полугодие этого года. Ориентировочно – 3,65 рублей на акцию.

Читайте так же:  Втб ипотека налоговый вычет

На выплату направляется 55% от чистой прибыли по МСФО.

Сотовый оператор находится под контролем АФК Системы, которая откровенно тянет из МТС дивиденды. Но для акционеров оператора это хорошо – получится больше заработать.

Компания традиционно платит дивиденды дважды: по итогам 9 месяцев и по итогам финансового года. Размер выплат растет. Принята новая политика, в соответствии с которым размер дивидендов не может быть меньше 20 рублей.

Русагро

ГДР-ки Русагро позволяют инвесторам зарабатывать два раза в год. Компания платит дивиденды по итогам года в апреле-мае, а по итогам полугода – в сентябре. Декларируется, что на выплаты направляется 25% чистой прибыли по РСБУ, но по факту платят 35-40%.

Единственный момент – Русагро анонсировала программу масштабного инвестирования, так что в ближайшее время дивиденды снизятся.

C 2017 года группа VEON, куда входят Вымпелком и Билайн, решила платить дивиденды два раз в год. Подкупает высокая дивидендная доходность – за год получается более 11%. Причем в долларах. Причем при потенциале роста.

Но нужно быть осторожным: компания перекуплена!

Компании, которые выплачивают квартальные дивиденды

Сначала – акции компаний, которые платят дивиденды каждый квартал. Если купите их – сможете получать выплаты 4 раза в год. Но учтите, что некоторые компании платят т.н. спаренные дивиденды – например, Северсталь. Это когда вместе с годовыми дивидендами выплачиваются сразу квартальные. Поэтому иногда выплаты производится 3 раза. А иногда – даже 2. Дивиденды – это не купоны. Стабильности здесь нет.

Но всё-таки поехали! Обзор компаний, платящих квартальные дивиденды.

Северсталь

Одна из наиболее доходных для акционеров компаний в списке. Северсталь в 2018 году сменила дивидендную политику – теперь она будет платить 100% свободного денежного потока при соотношении чистый долг / EBITDA 0,5-1,0х. Потенциальная доходность дивидендов Северстали в 2019 году – 11% годовых.

Дивиденды компания платит 3 раза – обычно в июне-июле (годовые и за 1 квартал текущего года), сентябре (за полугодие) и декабре (по итогам 9 месяцев). При этом размер выплат каждый год растет.

Последняя выплата составила 34,43 рубля на акцию.

Новолипецкий металлургический комбинат принял новую дивидендную политику в марте 2019 года. Периодичность выплаты дивидендов – раз в квартал – сохранилась.

В целом НЛМК – очень успешная компания. Она стабильно платит дивиденды, а ее акции – стабильно дорожают. В этом году дивдоходность может достигнуть 12,33% годовых.

Еще одна металлургическая компания в обзоре. Несмотря на сезонность доходов, «Магнитка» стремится производить ежеквартальные выплаты.

Существенный плюс ММК – очень низкая кредитная нагрузка, которая позволяет компании направлять на дивиденды практически весь свободный денежный поток. Несмотря на то, что в дивидендной политике указано, что на выплаты будет направлено не менее 50% FCF по МСФО, который год подряд выплачивают все 100%.

Фосагро

Компания – один из мировых лидеров по производству удобрений. Основная доля прибыли Фосагро приходится на весну-лето, т.е. самые посевные сезоны. Поэтому обычно дивиденды по итогам 1 и 2 квартала щедрее, чем по итогам второй половины года.

Фосагро традиционно платит высокие дивиденды, годовая доходность обычно находится в районе 9-12%, что для такой крупной компании очень неплохо. При этом размер выплат каждый год увеличивается.

Татнефть

Главная нефтедобывающая компания Татарстана фактически перешла на выплату квартальных дивидендов, хотя в дивидендной политике прописаны выплаты 2 раза в год. В 2019 году выплачивает промежуточные дивиденды за 1 квартал, полгода и 9 месяцев. Если опыт будет удачным, всё так и зафиксируется.

Тинькофф

В России можно купить GDR на акции Тинькофф, сами акции размещены на Лондонской бирже. С первого же дня Тинькофф выплачивает квартальные дивиденды. Сами акции обращаются в долларах, выплаты, соответственно, тоже в долларах.

До конца 2019 года дивиденды заморожены – группе необходимо докапитализироваться. Компания планирует размещение акций – ей нужно привлечь 300 млн долларов в качестве инвестиций.

У компании проснулась совесть – решили платить дивиденды. Непосредственно на российском рынке торгуются ADR на акции компании, а сами акции обращаются на NASDAQ. Дивиденды выплачиваются в долларах.

В конце 2017 года компания отказалась от дивидендов на год из-за инвестиций в новые проекты. С 1 квартала 2019 года возобновили выплаты дивидендов, обещая их в размере 65-85% от скорректированной чистой прибыли.

24 мая была первая выплата – 28 центов на акцию. Как пойдет дальше – увидим.

Заключение

Для инвесторов, которые покупают дивидендные акции, компании, которые часто распределяют прибыль, более интересны, поскольку позволяют чаще получать выплаты и тут же использовать их в деле. Да и при прочих равных котировки таких акций меньше подвержены спекулятивным взлетам и падениям, когда цены взлетают (или падают) на новостях, касающихся будущих выплат. Да и дивидендный гэп при ежеквартальных выплатах закрывается быстрее.

Но нужно хорошо изучить историю компании и ее перспективы, прежде чем покупать акции. Иначе можно купить убыточный бизнес или компанию, которая прекратила выплату дивидендов по своим причинам. В общем – во всем нужная сноровка, и при отборе дивидендных акций – тоже. Удачи, и да пребудут с вами дивиденды!

Читайте еще, это интересно!

2 Comments on “Какие российские компании стабильно платят промежуточные дивиденды”

Здравствуйте, открыта ИИС в мае. В портфеле уже 39 компаний, изучала рынок))) Все говорят, что ооочень много. Хочу продать акции Телеграфа ао и п, сильно упали отсечки и Ленты. Да и Алроса не радует((( Правильно сделаю?
Заранее спасибо за совет!

Добавить комментарий Отменить ответ

Об авторе

Инвестпривет! Меня зовут Михаил Чуклин, и я автор этого блога. Много лет занимаюсь финансовой аналитикой, делаю прогнозы, пишу обзоры на различные сайты экономической тематики. И, конечно, занимаюсь самостоятельным инвестированием.

Однажды я подумал: “А почему финансовые блоги должны быть сухими и исключительно аналитичными? Неужели нельзя рассказывать о финансах так, как будто это захватывающий триллер или юмористический роман?”

Так я и придумал финансовый блог alfainvestor.ru, где воплотил свои задумки. Приветствую вас на нем и обещаю, что скучно точно не будет.

Рассказываю о личных финансах, инвестициях и банках с юмором и демотиваторами. Я их сам делаю

Видео (кликните для воспроизведения).

Важно! На своем блоге я даю обзоры банковских и биржевых продуктов и выражаю свое мнение относительно них, но это не является руководством к действию! Решение об инвестировании вы принимаете сами и все соответствующие риски берете на себя! Как автор, я не несу ответственности за возможные убытки и потери.

Источники

Акции с выплатой дивидендов список
Оценка 5 проголосовавших: 1

ОСТАВЬТЕ ОТВЕТ

Please enter your comment!
Please enter your name here